Strukturování fúzí a akvizic (M&A)
Provedeme vás celým procesem prodeje nebo nákupu obchodního závodu od úvodního vyjednávání až po vypořádání transakce. Připravíme smlouvu o mlčenlivosti, rezervační smlouvu i samotnou smlouvu o převodu podílu. Celou transakci navrhneme tak, aby byla daňově optimální a bezpečná pro obě strany. Spolupracujeme s prověřenými auditory, kteří dohlíží na finanční toky. Během posledních tří let jsme úspěšně uzavřeli 27 transakcí ve střední Evropě.
Bezpečný převod firmy bez zbytečných rizik
Při prodeji firmy nebo nákupu nového podniku rozhodují detaily v zakládacích listinách. Naše kancelář na Václavské náměstí v Praze pomáhá zakladatelům středních firem projít celým procesem bez zbytečného zdržování. Od roku 2017 jsme se podíleli na převodech rodinných firem i menších softwarových domů. (Mimochodem, nejčastěji řešíme transakce v hodnotě od 12 do 45 milionů korun, kde majitelé odcházejí do důchodu.) Smlouvy píšeme tak, abyste jim rozuměli, a nepoužíváme zbytečnou právnickou latinu.
Zajištění mlčenlivosti a první dohody
Prvním krokem každého obchodu je zajištění naprosté mlčenlivosti. Připravujeme dohody o mlčenlivosti (NDA) s pokutou 500 000 Kč za každé porušení, což spolehlivě odradí spekulativní zájemce. Následuje podpis Letter of Intent (LOI), který jasně definuje orientační kupní cenu a časový harmonogram prověrky. V této fázi se soustředíme na fakta a eliminujeme riziko, že zájemce získá vaše interní data a pak z obchodu bezdůvodně vycouvá.
Hloubková prověrka bez zbytečných průtahů
Během právní prověrky (due diligence) kontrolujeme všechny smlouvy s klíčovými odběrateli, pracovní dohody a případné soudní spory. Typický audit u firmy s 15 zaměstnanci nám trvá přesně 9 pracovních dnů. Naši právníci prověřují i zápisy z valných hromad za posledních 5 let, abychom odhalili případné skryté závazky. Jednáme narovinu a věcně, takže pokud v účetnictví nebo smlouvách objevíme nesrovnalost, okamžitě s vámi probereme její dopad na prodejní cenu.
Jak strukturujeme kupní smlouvu (SPA)
Samotná smlouva o převodu podílu (SPA) je jádrem celé transakce a určuje, kdy a jak dostanete své peníze. Tento dokument upravuje nejen samotnou kupní cenu, ale také záruky za minulost a mechanismus úschovy financí u banky.
Pro bezpečné vypořádání transakce standardně používáme tyto postupy:
- Zřízení vázaného účtu v bance, kde jsou prostředky uloženy do zápisu změny v obchodním rejstříku.
- Rozdělení kupní ceny na fixní část a odloženou platbu (earn-out) vázanou na hospodářské výsledky po dobu 12 měsíců.
- Přesné vymezení odpovědnosti za vady do maximální výše 30 % z celkové hodnoty transakce.
Daňové aspekty a úspěšné předání
Spolupracujeme s prověřenými daňovými poradci, abychom minimalizovali daňové zatížení při prodeji podílu. Podle českých zákonů platí pro fyzické osoby časový test 5 let pro osvobození od daně z příjmů, což je klíčový faktor při plánování exitu. Celý proces od úvodní schůzky po finální podpis smlouvy obvykle trvá 3.2 měsíce. Naším cílem je, abyste po prodeji mohli v klidu předat vedení podniku bez obav z budoucích reklamací nebo žalob ze strany nového vlastníka.